foxalgoDie Trefferquote ist nur die halbe Geschichte
Gemessene Odds. Keine Trade-Calls. was das bedeutet →
Für jedes benannte Level auf sechs Futures-Märkten haben wir zwei Zahlen gemessen, nicht eine: P(touch) -- wie oft der Preis das Level bis 16:00 ET erreicht -- und die typische adverse excursion (MAE) auf dem Weg dorthin, gemessen nur an den Tagen, an denen der Touch aufgelöst wird. Fasst man jede aufgelöste Zeile (Markt, Level, Tag) zu einer Population zusammen (n = 125,677) und teilt sie nach Distanzdezilen auf, wächst die Distanz ungefähr um 41.9x vom nächsten zum entferntesten Zehntel der Level-Tage, doch der Median der MAE bewegt sich kaum (etwa 1.23x). Ein Level, das nur wenige Hundertstel eines ATR vom Preis entfernt liegt, wird fast jedes Mal berührt -- und der Weg dorthin läuft weiterhin mehrfach über die eigene Distanz des Levels gegen dich, bevor er dort ankommt.
- 125,677 aufgelöste Level-Tage, 6 Futures-Märkte (NQ, ES, YM, RTY, GC, CL), 12 benannte Levels, Anker 9:30 ET, zu einer Population zusammengefasst und in Distanzdezile aufgeteilt
- Die Distanz wächst vom nächstgelegenen bis zum entferntesten zusammengefassten Dezil um 41.9x; der mediane MAE wächst über dieselbe Spanne nur um 1.23x
- MAE als Anteil der Distanz fällt von ungefähr 640% im nächstgelegenen Zehntel der Level-Tage auf ungefähr 16% im entferntesten Zehntel -- eine Verengung um ~40x
- Dieselbe Flachheit zeigt sich als Prüfung bei Verwendung einer anderen Einteilungsmethode, die jedes Level nur mit sich selbst vergleicht (siehe unten) -- es handelt sich also nicht um ein Artefakt davon, dass nahe und ferne Levels unterschiedliche Arten von Objekten sind
- Eine 15-sekündige Gegenprüfung auf ES/NQ ergab, dass der veröffentlichte MAE eine konservative obere Schranke und kein exakter Wert ist (siehe unten)
Zwei Zahlen, nicht eine
Die meisten Darstellungen eines benannten Levels (Hoch des Vortags, Tief über Nacht, Eröffnung einer Session) nennen eine einzelne Zahl: wie oft der Preis dieses Level berührt. Diese Zahl allein sagt nichts darüber aus, was auf dem Weg dorthin passiert. Ein Level kann eine Touch-Rate von 90% haben und dennoch eine große ungünstige Bewegung gegen einen auf dieses Level gerichteten Trade erzwingen, bevor der Touch erfolgt -- oder eine Touch-Rate von 10% bei einem vergleichsweise milden Verlauf. P(touch) und MAE gemeinsam zu berichten, ist der Zweck dieser Seite: Die Touch-Wahrscheinlichkeit beschreibt, ob das Level erreicht wird, MAE beschreibt, was der Weg dorthin typischerweise kostet.
MAE bezeichnet hier die maximale adverse Bewegung vom 9:30 ET-Ankerpreis in Richtung des Levels, gemessen ausschließlich bis zur ersten Berührung des Levels, in ATR-Einheiten. Nicht aufgelöste Tage -- keine Berührung bis zum 16:00 ET-Schluss -- bilden eine separate Population; ihre eigene (größere, weiter anwachsende) adverse Bewegung bis 16:00 wird niemals mit der unten berichteten MAE der aufgelösten Berührungen vermischt.
Die Entfernung zum Level erklärt fast alle Berührungswahrscheinlichkeiten. Sie erklärt fast nichts über die Belastung auf dem Weg dorthin.
Die Entfernung wächst fast um das 42-Fache, die MAE nur um das 1.23-Fache
Die Zusammenfassung aller 125,677 aufgelösten Level-Tage -- jeder Markt, jedes benannte Level außer dem degenerierten 9:30-Session-Open, eine Population -- und die Aufteilung in zehn Dezile nach der Entfernung zum Level macht das zentrale Muster deutlich: Die mediane Entfernung steigt von 0.019 ATR (Dezil 1, das nächstgelegene Zehntel) auf 0.797 ATR (Dezil 10, das am weitesten entfernte Zehntel), eine Spanne von 41.9x. Die mediane MAE über dieselbe Spanne steigt von 0.113 auf 0.139 ATR, eine Spanne von 1.23x. Das Verhältnis MAE/Entfernung -- wie groß die typische adverse Bewegung im Verhältnis zur eigenen Entfernung des Levels ist -- fällt von ungefähr 640% in Dezil 1 auf ungefähr 16% in Dezil 10.
| Distance decile | n | Distance range (ATR) | Median distance (ATR) | Median MAE (ATR) | Median MAE / distance |
|---|---|---|---|---|---|
| D1 | 12,568 | 0.000-0.035 | 0.019 | 0.113 | 640.0% |
| D2 | 12,568 | 0.035-0.068 | 0.051 | 0.110 | 216.7% |
| D3 | 12,567 | 0.068-0.104 | 0.086 | 0.108 | 126.7% |
| D4 | 12,568 | 0.104-0.144 | 0.123 | 0.112 | 91.7% |
| D5 | 12,568 | 0.144-0.190 | 0.166 | 0.119 | 71.4% |
| D6 | 12,567 | 0.190-0.246 | 0.216 | 0.125 | 57.7% |
| D7 | 12,568 | 0.246-0.319 | 0.279 | 0.132 | 47.3% |
| D8 | 12,568 | 0.319-0.423 | 0.365 | 0.139 | 38.0% |
| D9 | 12,567 | 0.423-0.606 | 0.498 | 0.142 | 28.1% |
| D10 | 12,568 | 0.606-6.462 | 0.797 | 0.139 | 16.3% |
Wörtlich gelesen: Beim nächstgelegenen Zehntel der Level-Tage ist die typische ungünstige Bewegung auf dem Weg zum Level mehrere Male größer als die Distanz zum Level selbst -- der Preis oszilliert vor dem späteren Touch über die eigene (sehr kleine) Distanz des Levels hinaus hin und her. Beim entferntesten Zehntel ist MAE ein kleiner Bruchteil der (viel größeren) Distanz -- der Touch erfolgt, wenn er eintritt, vergleichsweise direkt. Bei keinem von beiden geht es um Profitabilität: Sie beschreiben die Pfadform, nicht einen handelbaren Vorteil.
Prüfung: Gilt dieselbe Ebenheit für jedes Level?
Die obige Deziltabelle fasst alle Levels zu einer Population zusammen, bevor sie nach Abstand gruppiert werden, was einen Einwand nahelegt: Vielleicht sind „nahe“ Levels (Session-Eröffnungen) und „ferne“ Levels (Hochs/Tiefs der Vorwoche) einfach unterschiedliche Arten von Objekten, und das Muster betrifft tatsächlich den Leveltyp und nicht den Abstand selbst. Als Prüfung lässt sich dieselbe Beziehung zwischen Abstand und MAE auf eine völlig andere Weise messen: Der Abstand wird innerhalb jeder (Markt-, Level-)Zelle separat zunächst in Quintile eingeteilt, und erst danach werden die daraus entstehenden zellweisen Zusammenfassungen zusammengefasst. Dadurch ändert sich die Gewichtung, und es ergeben sich andere exakte Multiplikatoren -- der Abstand wächst vom nächsten zum fernsten zellweisen Quintil um etwa 25.6x und die MAE um etwa 1.24x, während sich MAE/Abstand von ungefähr 154% auf ungefähr 13% verengt -- aber die Richtung und die Schlussfolgerung bleiben gleich: Der Abstand verändert sich deutlich stärker als die MAE, unabhängig davon, ob ein Level jemals mit einem anderen Level verglichen wird.
| Distance quintile | n | Distance range (ATR) | Median P(touch) | Median MAE (ATR) | Median MAE / distance |
|---|---|---|---|---|---|
| Q1 | 54,301 | 0.000-0.233 | 86.9% | 0.114 | 154.3% |
| Q2 | 54,257 | 0.233-0.467 | 62.2% | 0.122 | 49.9% |
| Q3 | 54,265 | 0.467-0.746 | 42.6% | 0.131 | 31.2% |
| Q4 | 54,258 | 0.747-1.158 | 25.1% | 0.134 | 18.1% |
| Q5 | 54,285 | 1.159-5.955 | 8.7% | 0.141 | 13.3% |
Dieselbe Prüfung pro Level, nach Märkten aufgeschlüsselt statt über alle sechs zusammengefasst, zeigt auf jedem gemessenen Markt dieselbe Richtung:
| Market | Q1 distance (ATR) | Q1 P(touch) | Q1 MAE (ATR) | Q1 MAE/distance | Q5 distance (ATR) | Q5 P(touch) | Q5 MAE (ATR) | Q5 MAE/distance |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| CL | 0.000-0.246 | 86.7% | 0.097 | 107.7% | 1.243-7.088 | 7.6% | 0.143 | 13.3% |
| ES | 0.000-0.218 | 88.8% | 0.105 | 162.7% | 1.082-5.867 | 11.4% | 0.151 | 14.3% |
| GC | 0.000-0.299 | 81.8% | 0.104 | 111.1% | 1.478-7.222 | 4.6% | 0.129 | 8.3% |
| NQ | 0.000-0.214 | 87.6% | 0.121 | 192.4% | 1.050-4.934 | 12.4% | 0.139 | 15.5% |
| RTY | 0.000-0.202 | 88.0% | 0.129 | 194.8% | 1.003-4.774 | 13.5% | 0.137 | 16.0% |
| YM | 0.000-0.217 | 87.8% | 0.119 | 176.5% | 1.098-5.843 | 11.5% | 0.144 | 16.8% |
Touch-Wahrscheinlichkeit und typische MAE nach Level
Die vollständige Aufschlüsselung hinter beiden obigen Aggregationen: Anker 9:30 ET, alle 13 erfassten Levels, 6 Märkte. Das Level der Session-Eröffnung um 09:30 ist bei diesem Anker degeneriert (Abstand 0, wird immer berührt) und wird nur der Vollständigkeit halber aufgenommen -- es ist aus den obigen Dezil-, Quintil- und Pro-Markt-Tabellen ausgeschlossen.
| Market | Level | n (days) | P(touch by 16:00) [95% CI] | Median distance (ATR) | Median MAE (ATR) | MAE / distance | Unresolved (n) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| CL | midnight open (00:00 ET) | 3,990 | 55.4% [53.9-57.0%] | 0.331 | 0.115 | 58.1% | 1,778 |
| CL | session open 07:00 | 3,995 | 68.4% [67.0-69.9%] | 0.221 | 0.110 | 73.3% | 1,261 |
| CL | session open 08:00 | 3,995 | 72.0% [70.6-73.4%] | 0.191 | 0.111 | 81.5% | 1,119 |
| CL | session open 09:30 | 3,995 | 100.0% [99.9-100.0%] | 0.000 | 0.109 | - | 0 |
| CL | overnight high (18:00-09:30) | 3,995 | 54.6% [53.1-56.2%] | 0.329 | 0.124 | 60.0% | 1,812 |
| CL | overnight low (18:00-09:30) | 3,995 | 52.8% [51.3-54.4%] | 0.360 | 0.111 | 50.0% | 1,885 |
| CL | prior-day mid | 3,992 | 44.1% [42.6-45.7%] | 0.496 | 0.115 | 49.8% | 2,230 |
| CL | PDH | 3,992 | 34.4% [32.9-35.9%] | 0.648 | 0.118 | 50.0% | 2,620 |
| CL | PDL | 3,992 | 32.6% [31.1-34.0%] | 0.743 | 0.119 | 43.7% | 2,692 |
| CL | prior-RTH high | 3,992 | 40.0% [38.5-41.5%] | 0.540 | 0.119 | 50.0% | 2,397 |
| CL | prior-RTH low | 3,992 | 38.3% [36.8-39.8%] | 0.607 | 0.116 | 43.8% | 2,465 |
| CL | prior-week high | 4,145 | 18.4% [17.2-19.6%] | 1.469 | 0.114 | 45.1% | 3,383 |
| CL | prior-week low | 4,145 | 14.6% [13.6-15.8%] | 1.756 | 0.124 | 41.2% | 3,538 |
| ES | midnight open (00:00 ET) | 4,048 | 65.2% [63.7-66.7%] | 0.240 | 0.120 | 75.0% | 1,409 |
| ES | session open 07:00 | 4,048 | 77.5% [76.2-78.8%] | 0.140 | 0.117 | 100.0% | 911 |
| ES | session open 08:00 | 4,048 | 80.9% [79.6-82.1%] | 0.118 | 0.117 | 120.0% | 774 |
| ES | session open 09:30 | 4,048 | 100.0% [99.9-100.0%] | 0.000 | 0.123 | - | 0 |
| ES | overnight high (18:00-09:30) | 4,048 | 66.0% [64.5-67.5%] | 0.232 | 0.119 | 72.9% | 1,376 |
| ES | overnight low (18:00-09:30) | 4,048 | 59.9% [58.3-61.4%] | 0.282 | 0.126 | 61.7% | 1,625 |
| ES | prior-day mid | 4,046 | 49.3% [47.8-50.9%] | 0.438 | 0.129 | 56.6% | 2,051 |
| ES | PDH | 4,046 | 42.5% [41.0-44.0%] | 0.474 | 0.108 | 54.1% | 2,327 |
| ES | PDL | 4,046 | 33.3% [31.9-34.8%] | 0.733 | 0.142 | 47.2% | 2,698 |
| ES | prior-RTH high | 4,038 | 46.6% [45.0-48.1%] | 0.419 | 0.109 | 53.9% | 2,157 |
| ES | prior-RTH low | 4,038 | 38.5% [37.0-40.0%] | 0.621 | 0.138 | 51.0% | 2,484 |
| ES | prior-week high | 4,145 | 23.9% [22.7-25.3%] | 1.009 | 0.104 | 45.5% | 3,153 |
| ES | prior-week low | 4,145 | 14.3% [13.2-15.4%] | 2.028 | 0.152 | 42.2% | 3,554 |
| GC | midnight open (00:00 ET) | 4,080 | 50.2% [48.7-51.8%] | 0.380 | 0.117 | 59.5% | 2,031 |
| GC | session open 07:00 | 4,086 | 61.5% [60.0-62.9%] | 0.249 | 0.111 | 71.2% | 1,575 |
| GC | session open 08:00 | 4,090 | 65.1% [63.6-66.5%] | 0.229 | 0.112 | 73.3% | 1,428 |
| GC | session open 09:30 | 4,091 | 100.0% [99.9-100.0%] | 0.000 | 0.118 | - | 0 |
| GC | overnight high (18:00-09:30) | 4,091 | 45.1% [43.6-46.7%] | 0.400 | 0.122 | 49.5% | 2,244 |
| GC | overnight low (18:00-09:30) | 4,091 | 44.8% [43.3-46.4%] | 0.430 | 0.110 | 40.5% | 2,257 |
| GC | prior-day mid | 4,089 | 38.7% [37.3-40.2%] | 0.599 | 0.116 | 47.5% | 2,505 |
| GC | PDH | 4,089 | 28.6% [27.2-30.0%] | 0.764 | 0.114 | 45.9% | 2,921 |
| GC | PDL | 4,089 | 25.1% [23.8-26.5%] | 0.890 | 0.122 | 39.1% | 3,062 |
| GC | prior-RTH high | 4,089 | 35.8% [34.4-37.3%] | 0.602 | 0.114 | 50.0% | 2,625 |
| GC | prior-RTH low | 4,089 | 32.8% [31.4-34.3%] | 0.670 | 0.117 | 45.3% | 2,746 |
| GC | prior-week high | 4,148 | 14.9% [13.9-16.1%] | 1.722 | 0.115 | 37.3% | 3,528 |
| GC | prior-week low | 4,148 | 12.3% [11.3-13.3%] | 2.067 | 0.106 | 35.5% | 3,638 |
| NQ | midnight open (00:00 ET) | 4,065 | 68.7% [67.2-70.1%] | 0.220 | 0.123 | 76.9% | 1,273 |
| NQ | session open 07:00 | 4,068 | 78.4% [77.1-79.6%] | 0.133 | 0.126 | 112.5% | 880 |
| NQ | session open 08:00 | 4,067 | 81.6% [80.4-82.8%] | 0.104 | 0.126 | 140.0% | 747 |
| NQ | session open 09:30 | 4,068 | 100.0% [99.9-100.0%] | 0.000 | 0.141 | - | 0 |
| NQ | overnight high (18:00-09:30) | 4,068 | 68.3% [66.9-69.7%] | 0.207 | 0.129 | 82.6% | 1,289 |
| NQ | overnight low (18:00-09:30) | 4,068 | 63.6% [62.1-65.1%] | 0.248 | 0.132 | 69.0% | 1,481 |
| NQ | prior-day mid | 4,066 | 49.6% [48.0-51.1%] | 0.420 | 0.133 | 51.3% | 2,050 |
| NQ | PDH | 4,066 | 43.6% [42.0-45.1%] | 0.446 | 0.117 | 56.0% | 2,295 |
| NQ | PDL | 4,066 | 34.4% [33.0-35.9%] | 0.717 | 0.140 | 45.1% | 2,667 |
| NQ | prior-RTH high | 4,058 | 47.1% [45.6-48.6%] | 0.409 | 0.112 | 56.1% | 2,147 |
| NQ | prior-RTH low | 4,058 | 39.0% [37.5-40.5%] | 0.618 | 0.139 | 49.0% | 2,476 |
| NQ | prior-week high | 4,145 | 23.7% [22.4-25.0%] | 1.057 | 0.115 | 48.5% | 3,164 |
| NQ | prior-week low | 4,145 | 13.8% [12.8-14.9%] | 1.980 | 0.157 | 35.9% | 3,572 |
| RTY | midnight open (00:00 ET) | 2,275 | 67.6% [65.6-69.5%] | 0.212 | 0.133 | 84.9% | 738 |
| RTY | session open 07:00 | 2,292 | 77.5% [75.7-79.2%] | 0.126 | 0.137 | 126.2% | 516 |
| RTY | session open 08:00 | 2,294 | 81.2% [79.6-82.8%] | 0.109 | 0.135 | 143.6% | 431 |
| RTY | session open 09:30 | 2,294 | 100.0% [99.8-100.0%] | 0.000 | 0.160 | - | 0 |
| RTY | overnight high (18:00-09:30) | 2,294 | 67.1% [65.2-69.0%] | 0.209 | 0.132 | 87.5% | 754 |
| RTY | overnight low (18:00-09:30) | 2,294 | 66.0% [64.0-67.9%] | 0.246 | 0.126 | 66.0% | 780 |
| RTY | prior-day mid | 2,293 | 53.3% [51.3-55.4%] | 0.387 | 0.129 | 57.7% | 1,070 |
| RTY | PDH | 2,293 | 41.4% [39.4-43.5%] | 0.497 | 0.125 | 54.3% | 1,343 |
| RTY | PDL | 2,293 | 38.3% [36.3-40.3%] | 0.650 | 0.143 | 47.5% | 1,416 |
| RTY | prior-RTH high | 2,288 | 45.4% [43.4-47.5%] | 0.433 | 0.125 | 56.1% | 1,249 |
| RTY | prior-RTH low | 2,288 | 43.0% [41.0-45.0%] | 0.569 | 0.142 | 52.1% | 1,304 |
| RTY | prior-week high | 2,331 | 20.2% [18.6-21.9%] | 1.164 | 0.125 | 48.6% | 1,860 |
| RTY | prior-week low | 2,331 | 16.6% [15.2-18.2%] | 1.730 | 0.151 | 39.6% | 1,944 |
| YM | midnight open (00:00 ET) | 4,043 | 65.0% [63.6-66.5%] | 0.241 | 0.130 | 80.0% | 1,413 |
| YM | session open 07:00 | 4,045 | 76.0% [74.6-77.3%] | 0.143 | 0.130 | 115.4% | 972 |
| YM | session open 08:00 | 4,045 | 80.7% [79.4-81.9%] | 0.120 | 0.131 | 130.5% | 782 |
| YM | session open 09:30 | 4,046 | 100.0% [99.9-100.0%] | 0.000 | 0.134 | - | 0 |
| YM | overnight high (18:00-09:30) | 4,046 | 64.6% [63.1-66.1%] | 0.234 | 0.118 | 71.4% | 1,432 |
| YM | overnight low (18:00-09:30) | 4,046 | 61.2% [59.7-62.7%] | 0.265 | 0.128 | 68.4% | 1,571 |
| YM | prior-day mid | 4,042 | 48.5% [47.0-50.0%] | 0.426 | 0.136 | 59.3% | 2,082 |
| YM | PDH | 4,042 | 39.2% [37.7-40.8%] | 0.509 | 0.111 | 53.2% | 2,456 |
| YM | PDL | 4,042 | 35.3% [33.8-36.7%] | 0.700 | 0.150 | 50.0% | 2,617 |
| YM | prior-RTH high | 4,034 | 43.7% [42.2-45.3%] | 0.446 | 0.119 | 57.5% | 2,270 |
| YM | prior-RTH low | 4,034 | 39.9% [38.4-41.4%] | 0.590 | 0.144 | 51.0% | 2,426 |
| YM | prior-week high | 4,149 | 21.1% [19.9-22.4%] | 1.108 | 0.108 | 45.2% | 3,273 |
| YM | prior-week low | 4,149 | 15.0% [13.9-16.1%] | 1.916 | 0.159 | 38.3% | 3,528 |
Was der 15-Sekunden-Gegencheck ergab
Der oben angegebene MAE wird auf 15-Minuten-Balken anhand einer Worst-Case-Regel innerhalb des Balkens gemessen, der das Level erstmals berührt -- die 15-Minuten-Granularität kann nicht feststellen, ob das nachteilige Extrem innerhalb dieses Balkens vor oder nach der Berührung auftrat. Ein Gegencheck mit exakten 15-Sekunden-Daten anhand einer stratifizierten Stichprobe von ES/NQ-Tagen (jeweils 300 Tage, ungefähr 15,300-15,500 Touch-Zeilen) ergab, dass das nachteilige Extrem tatsächlich bei nach der Berührung bei 13.2% (NQ) bis 15.2% (ES) der Berührungen lag -- die 15-Minuten-Worst-Case-Regel schreibt daher einen Teil dieser späteren Bewegung dem Weg vor der Berührung zu, obwohl sie zu diesem Zeitpunkt noch nicht stattgefunden hatte. Der veröffentlichte MAE ist daher eine konservative Obergrenze und kein exakter Wert.
Level-Cluster
Benannte Levels sind isoliert betrachtet keine unabhängigen Linien: Bei 40-55% der Level-Tage liegen zwei oder mehr der 13 erfassten Levels innerhalb von 0.05 ATR voneinander (nach Markt: CL 44.8%, ES 51.5%, GC 39.8%, NQ 53.8%, RTY 54.5%, YM 51.9%). Derselbe Touch kann daher am selben Tag in die Statistiken mehrerer Levels eingehen -- lesen Sie die Zahlen jedes Levels als Beschreibung dieses Levels und nicht als unabhängige Ziehungen aus voneinander unabhängigen Ereignissen.
Methodik
Auf 15-Minuten-Balken aufgebaut, punkt-in-Zeit vom 9:30 ET-Anker bis zum Sitzungsende um 16:00 ET. Alle 13 benannten Niveaus (Hoch/Tief des Vortags, Vortagesmitte, prior-RTH-Hoch/-Tief, Wochenhoch/-tief, Mitternachts-Eröffnung, Overnight-Hoch/-Tief und die Sitzungseröffnungen um 07:00/08:00/09:30) werden auf dieselbe Weise gemessen: Medianabstand und mediane MAE in ATR-Einheiten, Wilson-95%-Konfidenzintervalle für die Berührungsrate. Tage mit Roll-Splice bei kontinuierlichen Kontrakten und kurze Tage (unter 60 Balken) werden je Markt ausgeschlossen, und jede Tagesaggregation an einem ausgeschlossenen Tag wird ungültig gemacht, bevor sie in die Vortagesniveaus des nächsten Tages einfließen kann.
Zwei Methoden zur Distanzklassifizierung werden bewusst nebeneinander veröffentlicht. Die Tabelle mit gepoolten Dezilen (die oben angegebenen Hauptzahlen) ordnet jede aufgelöste Zeile (Markt, Niveau, Tag) einer globalen Population zu, bevor sie nach Distanz aufgeteilt wird. Die Tabellen mit Quintilen je Niveau und je Markt klassifizieren die Distanz zunächst separat innerhalb jedes benannten Niveaus und poolen erst danach die resultierenden Zusammenfassungen je Zelle -- eine andere Gewichtung (unsere eigene Regel für stratifizierte Deltas: Sie lassen sich nur gegen eine gemeinsame Gewichtung sauber subtrahieren). Die beiden Methoden ergeben unterschiedliche exakte Vielfache, weil sie leicht unterschiedliche Fragen beantworten -- „wie stark ist das Muster insgesamt“ gegenüber „gilt dasselbe Muster, wenn ein Niveau immer nur mit sich selbst verglichen wird“ --, gelangen aber zur selben Schlussfolgerung. Die Veröffentlichung beider Methoden ermöglicht es dem Leser zu prüfen, dass der Befund nicht davon abhängt, welche Klassifizierungsentscheidung getroffen wurde.
Dies misst die Wahrscheinlichkeit eines Touchs und die typischen Pfadkosten bis dorthin – nicht die Wahrscheinlichkeit eines profitablen Trades. Dass ein Level markiert wurde, sagt nichts darüber aus, ob eine dort platzierte Order zu einem nutzbaren Preis ausgeführt worden wäre, welchen Spread oder Slippage eine reale Ausführung mit sich gebracht hätte oder wie viel Risiko ein Trade bis zum Zeitpunkt des Touchs bereits angesammelt hätte.
Siehe auch
Diese Seite berichtet historisch gemessene, fest benannte Levels. Unser Targets-Tool berechnet die Touch-Wahrscheinlichkeit für jede von dir gewählte Distanz auf jedem von uns erfassten Markt, mit demselben gemessenen Wilson-CI-Ansatz – und zeigt jetzt neben der Touch-Wahrscheinlichkeit auch die typische MAE für das nächstgelegene benannte Level an, sodass die Frage „Was kostet der Pfad?“ nicht allein dieser Seite überlassen bleibt. Wie jede Zahl auf dieser Website erstellt und berichtet wird, findest du unter Methodik.
Verwandte Messungen
- Das 4.045×-Erweiterungsniveau der Eröffnungskerze — gemessene Berührungswahrscheinlichkeiten für eine andere Level-Konstruktion.
- Sweep und Wiedereintritt der Stundenrange im Vergleich zur Berührungskurve — derselbe Ansatz der Berührungskurve, angewendet auf ein anderes Setup.
- Friedhof — kurze Bewertungen zu jeder von uns getesteten und verworfenen Idee.
- Methodik — wie jede Zahl auf dieser Website gemessen und berichtet wird.
Forschung und Bildung, keine Finanzberatung. Unabhängig und nicht mit TradingView verbunden.
FAQ
Was bedeutet „Trefferquote ist nur die halbe Geschichte“?
Die Berührungsrate eines Levels (P(touch)) beschreibt, ob der Preis es bis zum Sitzungsschluss erreicht. Sie sagt nichts über den eingeschlagenen Weg dorthin aus. Diese Seite weist eine zweite Zahl aus, die typische maximale adverse Bewegung (MAE) entlang dieses Weges, weil eine hohe Berührungsrate dennoch mit einem Weg einhergehen kann, der sich zunächst mehrere Male so weit wie die eigene Distanz des Levels gegen Sie bewegt.
Warum gibt es zwei verschiedene Tabellen für dieselbe Aussage?
Die Deciltabelle in der Überschrift fasst jedes Level zu einer Population zusammen, bevor sie nach Distanz gruppiert. Das lädt zu einem berechtigten Einwand ein: Nahe und ferne Levels könnten einfach unterschiedliche Arten von Objekten sein. Die Quintiltabelle pro Level beantwortet diesen Einwand direkt, indem sie die Distanz innerhalb jedes separat benannten Levels gruppiert, sodass jeder Vergleich ein Level mit sich selbst ist. Beide ergeben unterschiedliche exakte Vielfache (41.9x gegenüber 25.6x Distanzwachstum), weil sie die zugrunde liegenden Zeilen unterschiedlich gewichten, aber beide zeigen denselben Einbruch bei MAE/Distanz -- die Erkenntnis hängt daher nicht von der Wahl der Gruppierungsmethode ab.
Warum wächst die MAE kaum, während die Distanz um über 40x wächst?
Die MAE wird dadurch begrenzt, wie weit sich der Preis intraday tatsächlich zu bewegen pflegt, ausgedrückt in ATR -- diese Obergrenze ist ungefähr gleich, unabhängig davon, ob das benannte Level nahe am oder weit vom Ankerpreis des Tages liegt. Die Distanz zu einem fernen Level wird dagegen dadurch bestimmt, wo dieses Level zufällig liegt (z. B. kann ein Hoch der Vorwoche mehrere ATR entfernt sein). Daher fällt das Verhältnis MAE/Distanz stark, obwohl die rohe MAE-Zahl in einem engen Bereich bleibt.
Ist die gemeldete MAE exakt?
Nein -- sie ist eine konservative Obergrenze. Sie wird auf 15-Minuten-Balken gemessen, mit einer Worst-of-Regel innerhalb des Touch-Balkens, und eine 15-Sekunden-Gegenprüfung auf ES/NQ ergab, dass das ungünstige Extrem bei 13-15% der Touchs tatsächlich nach dem Touch auftrat. Die tatsächliche ungünstige Auslenkung bis zum exakten Moment des Touchs ist in diesen Fällen kleiner als die veröffentlichte Zahl.
Bedeutet eine hohe Touch-Wahrscheinlichkeit, dass das Level profitabel handelbar ist?
Nein. Dies misst, ob der Preis das Level irgendwann während der Sitzung kreuzte und welche Kosten der Weg dorthin typischerweise in Form einer ungünstigen Auslenkung verursachte -- nicht, ob ein dort platzierter Trade mit einer echten Ausführung und Slippage Geld verdient hätte.